En el ámbito del trading, los niveles de Fibonacci continúan siendo una herramienta ampliamente utilizada por los analistas técnicos para predecir movimientos en los mercados financieros. Recientemente, se ha observado que el índice S&P 500 ha superado el crucial nivel del 61.8% de retroceso de Fibonacci, un suceso que ha captado la atención de los traders y analistas, sugiriendo potenciales cambios en la tendencia del mercado. Este evento destaca la relevancia de los retrocesos de Fibonacci no solo como un indicador de soporte y resistencia, sino también como una herramienta para identificar posibles puntos de inflexión en el mercado. Sin embargo, es importante recordar que, aunque populares, los niveles de Fibonacci no son infalibles y deben ser complementados con otras técnicas de análisis para una toma de decisiones más informada. Este artículo se adentra en el método Fibonacci, explorando sus aplicaciones prácticas y analizando tanto su potencial como sus limitaciones en el contexto actual del trading.
¿Se puede prever la dirección de los índices de bolsa con un cálculo matemático? Para algunos es imposible, mientas que otros consideran que una buena opción es recurrir al método Fibonacci (o estrategia Fibonacci).
Esta técnica o método toma su nombre de Leonardo Fibonacci, matemático italiano nacido en Pisa en el siglo XII, quien descubrió la famosa secuencia numérica donde cada número de la serie es el resultante de la suma de los dos números anteriores: 1, 2, 3, 5, 8, 13, 21, 34, 55, 89, 144, 233, 377 y así hasta el infinito.
Para algunos, este descubrimiento es útil en el campo del trading porque puede ayudar a predecir la tendencia de un índice o prever su inversión. Veamos cómo funcionan los diferentes niveles de Fibonacci: los retrocesos, las extensiones, el abanico y el cálculo del tiempo.
Extensión y Retroceso de Fibonacci
La función descrita por la secuencia del matemático Fibonacci es la siguiente: fx = fx-1 + fx-2. Veamos cómo usar a Fibonacci para el trading, empezando por un análisis gráfico.
Si analizamos con atención la serie, podremos notar una propiedad importante, la cual es que después de los primeros cuatro números, la relación entre un número de la secuencia (relación de recurrencia) y el que lo precede tiende a 1,618, mientras que la relación con el siguiente tiende a 0,618 y, para rematar, la multiplicación de ambas relaciones da como resultado 1. Por tanto, mediante las relaciones fx-1/fx y Fx-2/fx obtendremos dos niveles importantísimos de soporte o resistencia, iguales al 38% y al 62%.
Una tendencia que, si bien es muy fuerte, suele atravesar movimientos de corrección (retrocesos) antes de seguir su camino. Así, a través de la propiedad apenas descrita, llamada retrocesos de Fibonacci, los traders pueden determinar las posibles líneas o indicadores de fuerza relativa a los niveles:
- 23,6%;
- 38,2%;
- 50%;
- 61,8%.
Como siempre, es la plataforma la que realiza el cálculo. Existen tres diferentes análisis de gráficos que se pueden realizar mediante los números de Fibonacci. Veamos cuáles son.
Cómo usar las extensiones de Fibonacci
Para poder leer o seguir las extensiones de Fibonacci debemos trazar una línea que una los dos puntos máximos y los dos mínimos del periodo y, posteriormente, crear líneas horizontales iguales al 38%, 50% y 62% de la diferencia entre los dos puntos seleccionados. Después de una tendencia alcista o bajista, los retrocesos se suelen situar cerca de estas líneas o indicadores de fuerza. Que ocurra más de una vez es sinónimo de mayor certeza.
En la plataforma de trading online normalmente se representan más líneas horizontales iguales a otros cocientes significativos de la secuencia numérica de Fibonacci.
Abanico de Fibonacci (Fibonacci Fan)
Los indicadores o líneas de fuerza se trazan respectivamente en los cocientes 38%, 50%, 62% de la tendencia, sobre y debajo de la línea que une al mínimo relativo y al posterior máximo relativo o viceversa. Por tanto, como ocurre con el abanico de Gann, los retrocesos de Fibonacci se generan por dos puntos del gráfico relativamente en el máximo y el mínimo del periodo.
También en este caso, si hacemos una copia del abanico y la colocamos en el último punto de máximo y mínimo de periodo podemos identificar puntos de ingreso en el mercado, que corresponden precisamente con los cruces de los dos abanicos.
Zonas de Tiempo de Fibonacci
En este caso, las líneas en vez de horizontales son verticales, distanciadas por los intervalos de Fibonacci. Como siempre, presta atención a las señales de trading próximas a las susodichas líneas.
El método Fibonacci ha demostrado ser una herramienta valiosa en el arsenal del trader, ofreciendo una manera estructurada de identificar posibles niveles de soporte y resistencia en los mercados financieros. Sin embargo, es crucial reconocer que, al igual que cualquier otra técnica de análisis, no es infalible y debe ser utilizada con precaución. Los retrocesos y extensiones de Fibonacci pueden proporcionar pistas útiles sobre los puntos de inflexión del mercado, pero su efectividad aumenta cuando se complementan con otros métodos de análisis técnico. Al considerar las zonas de tiempo de Fibonacci, es esencial estar atento a las señales de trading que emergen cerca de estas líneas, ya que pueden marcar momentos significativos para la toma de decisiones. No obstante, es recomendable que los traders también incorporen un enfoque holístico que considere factores fundamentales y sentimentales del mercado. En última instancia, aunque el método Fibonacci ofrece un marco matemático atractivo, la clave para un uso exitoso reside en la combinación de herramientas y la continua adaptación a las condiciones cambiantes del mercado. A medida que el entorno financiero evoluciona, los traders deben estar preparados para ajustar sus estrategias, integrando innovaciones y aprendizajes que optimicen su capacidad de análisis y toma de decisiones.
