En un entorno bursátil donde la volatilidad es la norma, los niveles de Fibonacci siguen destacándose como una herramienta esencial en el análisis técnico, aplicable tanto a los mercados de acciones como a las criptomonedas. Recientemente, el índice S&P 500 logró superar el significativo umbral del 61,8%, un nivel históricamente reconocido por su capacidad para señalar una neutralización de correcciones en las tendencias del mercado. Este fenómeno ha renovado el interés de traders y analistas, quienes buscan aprovechar estos puntos de inflexión para tomar decisiones más informadas. El artículo explora cómo estas proporciones matemáticas, derivadas de la secuencia de Fibonacci, ofrecen un marco estructurado para prever movimientos potenciales en los índices bursátiles. A medida que profundizamos en su aplicación práctica, es crucial entender tanto sus ventajas como sus limitaciones, proporcionando a los lectores una visión equilibrada y actualizada sobre cómo integrar estos niveles en sus estrategias de trading.
¿Se puede prever la dirección de los índices de bolsa con un cálculo matemático? Para algunos es imposible, mientas que otros consideran que una buena opción es recurrir al método Fibonacci (o estrategia Fibonacci).
Esta técnica o método toma su nombre de Leonardo Fibonacci, matemático italiano nacido en Pisa en el siglo XII, quien descubrió la famosa secuencia numérica donde cada número de la serie es el resultante de la suma de los dos números anteriores: 1, 2, 3, 5, 8, 13, 21, 34, 55, 89, 144, 233, 377 y así hasta el infinito.
Para algunos, este descubrimiento es útil en el campo del trading porque puede ayudar a predecir la tendencia de un índice o prever su inversión. Veamos cómo funcionan los diferentes niveles de Fibonacci: los retrocesos, las extensiones, el abanico y el cálculo del tiempo.
Extensión y Retroceso de Fibonacci
La función descrita por la secuencia del matemático Fibonacci es la siguiente: fx = fx-1 + fx-2. Veamos cómo usar a Fibonacci para el trading, empezando por un análisis gráfico.
Si analizamos con atención la serie, podremos notar una propiedad importante, la cual es que después de los primeros cuatro números, la relación entre un número de la secuencia (relación de recurrencia) y el que lo precede tiende a 1,618, mientras que la relación con el siguiente tiende a 0,618 y, para rematar, la multiplicación de ambas relaciones da como resultado 1. Por tanto, mediante las relaciones fx-1/fx y Fx-2/fx obtendremos dos niveles importantísimos de soporte o resistencia, iguales al 38% y al 62%.
Una tendencia que, si bien es muy fuerte, suele atravesar movimientos de corrección (retrocesos) antes de seguir su camino. Así, a través de la propiedad apenas descrita, llamada retrocesos de Fibonacci, los traders pueden determinar las posibles líneas o indicadores de fuerza relativa a los niveles:
- 23,6%;
- 38,2%;
- 50%;
- 61,8%.
Como siempre, es la plataforma la que realiza el cálculo. Existen tres diferentes análisis de gráficos que se pueden realizar mediante los números de Fibonacci. Veamos cuáles son.
Cómo usar las extensiones de Fibonacci
Para poder leer o seguir las extensiones de Fibonacci debemos trazar una línea que una los dos puntos máximos y los dos mínimos del periodo y, posteriormente, crear líneas horizontales iguales al 38%, 50% y 62% de la diferencia entre los dos puntos seleccionados. Después de una tendencia alcista o bajista, los retrocesos se suelen situar cerca de estas líneas o indicadores de fuerza. Que ocurra más de una vez es sinónimo de mayor certeza.
En la plataforma de trading online normalmente se representan más líneas horizontales iguales a otros cocientes significativos de la secuencia numérica de Fibonacci.
Abanico de Fibonacci (Fibonacci Fan)
Los indicadores o líneas de fuerza se trazan respectivamente en los cocientes 38%, 50%, 62% de la tendencia, sobre y debajo de la línea que une al mínimo relativo y al posterior máximo relativo o viceversa. Por tanto, como ocurre con el abanico de Gann, los retrocesos de Fibonacci se generan por dos puntos del gráfico relativamente en el máximo y el mínimo del periodo.
También en este caso, si hacemos una copia del abanico y la colocamos en el último punto de máximo y mínimo de periodo podemos identificar puntos de ingreso en el mercado, que corresponden precisamente con los cruces de los dos abanicos.
Zonas de Tiempo de Fibonacci
En este caso, las líneas en vez de horizontales son verticales, distanciadas por los intervalos de Fibonacci. Como siempre, presta atención a las señales de trading próximas a las susodichas líneas.
A lo largo del artículo, hemos explorado cómo los niveles de Fibonacci pueden ser herramientas valiosas en el arsenal del trader, proporcionando estructuras matemáticas que ayudan a identificar posibles puntos de reversión en el mercado. Desde los retrocesos que ofrecen pistas sobre los niveles de soporte y resistencia, hasta las extensiones que proyectan posibles objetivos de precios, cada componente del método Fibonacci aporta una perspectiva única al análisis técnico. Sin embargo, es crucial recordar que, aunque estos cálculos pueden ofrecer ventajas, no sustituyen el juicio crítico ni el análisis exhaustivo de las condiciones del mercado. La aplicación de las zonas de tiempo de Fibonacci nos recuerda la importancia de considerar el factor temporal en las estrategias de trading, sugiriendo momentos potenciales de cambio en la tendencia. En última instancia, el método Fibonacci debe utilizarse como parte de un enfoque más amplio y diversificado, consciente de sus limitaciones y del contexto del mercado. Para aquellos interesados en profundizar en estas técnicas, es recomendable practicar con cautela y complementar el conocimiento adquirido con otras herramientas de análisis. Así, el método Fibonacci no solo se convierte en un recurso educativo, sino en un componente estratégico para quienes buscan entender mejor los movimientos del mercado bursátil.
